En lo que respecta a la inversión, en general hay dos enfoques diferentes que puede adoptar si desea aumentar su patrimonio. Puede practicar la inversión activa o la inversión pasiva. Ambos estilos permiten obtener un rendimiento financiero, pero de forma diferente. Tanto si es nuevo en el mercado de valores como si es un accionista experimentado, es importante tener en cuenta las diferencias entre ambos. A continuación, analizamos los pros y los contras de cada estilo de inversión. Y si desea una orientación más práctica para diseñar la estrategia de inversión adecuada para usted, considere la posibilidad de encontrar un asesor financiero de confianza en su zona.
Inversión activa
La inversión activa implica comprar y negociar acciones en medio de las fluctuaciones del mercado. Es un enfoque práctico hacia el mercado de valores que requiere una supervisión constante por parte del inversor. A través de la inversión activa, los accionistas trabajan para superar los altibajos del mercado seleccionando analíticamente las inversiones que creen que tendrán un buen rendimiento. Y, a diferencia de la inversión pasiva, los inversores activos suelen buscar ganancias financieras a corto plazo.
Piense en un inversor que compra acciones de una empresa como Walmart. Una vez que el inversor cree haber identificado un patrón en las acciones de la empresa, comprará y venderá acciones de acuerdo con el rendimiento previsto de las mismas. Por lo tanto, el objetivo de la persona es identificar y explotar las tendencias del mercado. Este enfoque puede funcionar, dependiendo de las estrategias que emplee. Pero también presenta algunas ventajas y desventajas.
Inversión activa: Ventajas e inconvenientes
Quienes consideren la posibilidad de invertir activamente deben sopesar los pros y los contras de este enfoque. Una ventaja es que podrá adaptar su cartera a las condiciones actuales del mercado. Esto no sólo minimiza el riesgo, sino que también permite realizar operaciones rentables. Otro punto a favor es que la inversión práctica crea oportunidades de crecimiento patrimonial potencialmente exitosas a corto plazo. Por ejemplo, si una acción concreta tiene impulso, los inversores pueden modificar sus operaciones en consecuencia. Por último, los inversores activos también tendrán mucha flexibilidad a la hora de elegir qué inversiones y acciones comprar o vender. El proceso suele requerir una investigación exhaustiva, pero puede ser excelente para quienes buscan hacer movimientos de inversión cultivados.
Este estilo de inversión, sin embargo, también presenta algunas desventajas. Una de ellas es que la inversión activa puede resultar cara debido al excesivo número de operaciones. Puede encontrarse con comisiones de negociación y mínimos de inversión dependiendo de dónde invierta. Por ejemplo, si opta por invertir activamente con la ayuda de un gestor de cartera, normalmente se encontrará con comisiones de gestión. Así que querrá asegurarse de que no gasta más en transacciones de lo que realmente gana con la inversión. Esta forma de invertir también puede ser muy arriesgada, ya que se intenta batir al mercado y anticiparse a las fluctuaciones de las acciones. Si sus predicciones sobre las acciones son erróneas, perderán potencialmente mucho dinero. También hay que tener en cuenta que la inversión activa requiere mucha investigación. Por lo tanto, su rentabilidad también depende de lo bien que siga las noticias y la evolución de las empresas en las que invierte. Si no está al día de lo que ocurre en la empresa, puede que no esté tan preparado para batir al mercado.
Inversión pasiva
La inversión pasiva tiene un enfoque más independiente. Limita las compras y ventas a corto plazo para establecer un rendimiento financiero mayor y a largo plazo. En lugar de modificar constantemente la cartera para adaptarse a las condiciones del mercado, se compra y se mantiene con el objetivo de un crecimiento gradual del patrimonio. Batir el mercado y aprovechar las fluctuaciones de los precios no es el objetivo. En cambio, los inversores pasivos suelen tener como objetivo ganar dinero mediante la diversificación de la cartera y la negociación de bajo coste.
Por ejemplo, piense en un inversor que compra una selección de fondos cotizados o fondos indexados para incluirlos en su cartera. Dado que el objetivo es el crecimiento gradual, mantendrá las inversiones en lugar de negociar para superar al mercado. Una estrategia de inversión pasiva habitual es invertir en fondos indexados. Un fondo indexado sigue un índice de mercado completo, y un índice de mercado incluye una serie de empresas concretas. El fondo compra todos los valores incluidos en el índice. Cuando los inversores eligen fondos indexados, esto les permite reducir el riesgo porque el fondo compra los valores, mientras que ellos pueden comprar acciones del fondo. El fondo no trata de superar al mercado, sino que pretende replicar las ganancias y pérdidas del índice al que hace seguimiento. Esto permite una mayor diversificación de la cartera, en función del índice en el que se decida invertir. Algunos índices comunes son el S&P 500 y el Promedio Industrial Dow Jones.
Inversión pasiva: Ventajas y desventajas
La inversión pasiva, aunque quizás más segura que la activa, presenta algunas ventajas y desventajas. Una de las ventajas es que los inversores minimizan los costes adicionales, ya que no están comprando y vendiendo acciones constantemente. Esto limita las comisiones adicionales que conllevan las transacciones excesivas. La estrategia pasiva también es más eficiente desde el punto de vista fiscal. Esto se debe, en gran medida, a que comprar y mantener resulta en un menor impuesto sobre las ganancias de capital. Por lo tanto, los inversores pasivos no tendrán que pagar tantos impuestos relacionados con la inversión.
También debe tener en cuenta las desventajas de este enfoque. Cuando invierte de forma pasiva, se bloquea en el fondo indexado o en la inversión que seleccione. Por eso, cuando el mercado cambia y los precios de las acciones fluctúan, usted no puede modificar activamente sus inversiones. Estarás encerrado en tus activos sin poder capitalizar el mercado. Además, la inversión pasiva no protegerá sus fondos de las caídas del mercado. Así que, aunque tendrá más posibilidades de crecimiento gradual, sigue habiendo un cierto nivel de riesgo.
Visión general de la inversión
Invertir es una de las mejores maneras de hacer crecer su dinero. Tanto si se trata de un beneficio financiero a corto plazo como de un ahorro para la jubilación, puede transformar su situación financiera. Pero también es importante tener en cuenta los distintos tipos de inversión antes de elegir cómo invertir. Esto incluye principalmente acciones, bonos, fondos de inversión y fondos cotizados (ETF), entre otros.
Las acciones permiten a los inversores comprar acciones de empresas que cotizan en bolsa. Los bonos, sin embargo, son obligaciones de deuda de gobiernos, empresas u organizaciones. Después de comprar una acción, la entidad tiene que reembolsarle periódicamente con intereses. A través de los fondos de inversión y los ETF, usted reúne su dinero con el de otros inversores para comprar un conjunto de inversiones. Aunque los gestores de inversiones supervisan ambos, hay una diferencia notable entre los dos. Los ETFs cotizan en bolsa, pero los fondos de inversión no lo hacen. A continuación evaluamos las diferencias entre la inversión activa y la pasiva.
¿Qué elegir??
El enfoque que elija depende en última instancia de su tolerancia al riesgo y de sus objetivos financieros. Si prefiere el crecimiento de su patrimonio a corto plazo y de forma cultivada, debe considerar la inversión activa. Debido a las excesivas comisiones de negociación y gestión, también es ideal si no le importa pagar más por un rendimiento potencialmente mayor. Pero si un enfoque no intervencionista y a largo plazo tiene más sentido para sus objetivos de ahorro, la inversión pasiva podría ser adecuada para usted. Este estilo también es bueno para quienes buscan una inversión de bajo coste y fiscalmente eficiente. Sin embargo, cada estilo presenta ventajas y desventajas, por lo que querrá sopesar las de cada uno antes de tomar una decisión final.
También es importante recordar que ninguna acción o inversión está exenta de riesgo. Tanto si invierte activa como pasivamente, debe prepararse para un cierto nivel de riesgo. Incluso los valores de primer orden se ven afectados por las fluctuaciones bursátiles. Aunque la volatilidad del mercado no puede controlarse, su enfoque de la inversión sí puede hacerlo. Por tanto, el estilo que elija debe reflejar tanto sus objetivos de ahorro como su tolerancia al riesgo.
Consejos para la selección de inversiones
- Puede ser difícil determinar qué tipo de inversión se ajusta mejor a sus objetivos financieros. Ahorrar dinero es un reto, pero decidir cómo asignar sus activos puede ser aún más difícil. La calculadora de asignación de activos de nuestro equipo puede ayudarle a estructurar su cartera de forma que se ajuste a su tolerancia al riesgo y a sus objetivos de inversión.
- Si desea crear una cartera de inversiones o mejorar la que tiene actualmente, un asesor financiero podría ser lo más adecuado para usted. Los asesores financieros pueden ayudarle en todo, desde las estrategias de inversión hasta la diversificación de la cartera. La herramienta de emparejamiento de asesores financieros de nuestro equipo le pondrá en contacto con hasta tres asesores locales que se ajusten a sus necesidades.