Invertir en el mercado de valores ha sido una forma excelente de crear riqueza a largo plazo desde que Estados Unidos es un país. Y como las jubilaciones siguen aumentando con la duración de la vida de las personas, cada vez es más importante proteger sus ahorros de la inflación obteniendo un rendimiento constante. Afortunadamente, invertir nunca ha sido tan accesible como ahora.
La proliferación de plataformas de inversión online y de robo-asesores ha incrementado enormemente las opciones para aquellos que buscan hacer su primera incursión en la inversión. ¿Debe recurrir a un asesor financiero o ir por libre?? ¿Cuál es la diferencia entre un robo-advisor y una cuenta de corretaje en línea?? Y qué tipo de protección fiscal puede ofrecer una cuenta de jubilación?
En términos generales, las cuentas de corretaje pueden clasificarse según dos criterios: Si las gestiona usted o un tercero, y si están sujetas a impuestos o son cuentas de jubilación con ventajas fiscales.
Cuenta de corretaje autodirigida
La cuenta de corretaje autodirigida es una cuenta de inversión que le da el control total de su cartera. Una empresa de corretaje actúa como custodio de sus activos. Usted se encarga de investigar y elegir sus propias inversiones. Tenga en cuenta que esto no significa necesariamente que esté investigando y eligiendo acciones individuales. Puede, por ejemplo, llenar su cuenta autodirigida con fondos de inversión gestionados activamente, lo que significa que un gestor de fondos elegirá las acciones por sí mismo. Pero depende de usted qué fondos quiere incluir en su cartera.
Los corredores de bolsa en línea, como Fidelity, Vanguard, TD Ameritrade y E-Trade, son grandes protagonistas en este ámbito. Pero prácticamente todas las principales empresas de corretaje ofrecen una forma de elegir manualmente las inversiones. A menudo, pero no siempre, pagará una comisión por la compra y venta de inversiones. Robinhood, un corredor de bolsa relativamente nuevo que sólo existe como aplicación móvil, ha causado un gran revuelo al permitir a los inversores operar sin tasas ni comisiones. Otros agentes de bolsa ofrecerán la negociación sin comisiones de determinados fondos de inversión y ETFs. El importe de las comisiones puede variar de una plataforma a otra, así que asegúrese de hacer los deberes.
La mayoría de las personas optan por gestionar sus cuentas de corretaje autodirigidas en línea a través del sitio web del corredor. No obstante, los agentes de bolsa suelen permitirle realizar operaciones por teléfono, aunque suelen cobrar una comisión adicional.
En su forma más básica, una cuenta de corretaje autodirigida es una cuenta imponible. Esto significa que no hay ninguna deducción ni otras ventajas fiscales en la cuenta. Los dividendos que reciba se considerarán ingresos; los valores que venda con beneficios tributarán como ingresos o ganancias de capital.
Sin embargo, también existen las cuentas individuales de jubilación (IRA) autodirigidas, que tienen ventajas fiscales. Más adelante hablaremos con más detalle de las cuentas individuales.
Cuenta de Robo-Advisor
Una cuenta de inversión con un robo-advisor es una nueva opción de inversión que ha surgido en la última década. Un robo-advisor es una empresa que gestiona digitalmente las inversiones de los clientes utilizando un software propio o un algoritmo en lugar de asesores humanos. Normalmente, invierte los activos de los clientes en una variedad de fondos cotizados (ETF). El software realiza automáticamente las operaciones y reequilibra cada cartera según sea necesario.
Cuando abra una cuenta con un robo-advisor, responderá a una serie de preguntas sobre su situación financiera, sus objetivos de inversión y su grado de aversión al riesgo en sus inversiones. El robo-advisor utilizará sus respuestas para adaptar la gestión de su cartera.
Como los robo-asesores gestionan los activos de los clientes de forma digital, normalmente no necesitan asesores humanos. Esto reduce significativamente el coste de los servicios de robo-asesor, que es una de las razones por las que se han hecho tan populares. El inconveniente es que no recibe un asesoramiento financiero personalizado, sino una combinación de inversiones.
Los robo-asesores han aumentado mucho su popularidad desde que aparecieron en escena tras la crisis financiera de 2008. Betterment, el primer robo-advisor disponible públicamente, tiene más de 13.000 millones de dólares en activos gestionados. Wealthfront, Wealthsimple y Acorns son otros de los principales robo-asesores, y muchas empresas de corretaje tradicionales han puesto en marcha servicios similares.
La mayoría de los robo-asesores ofrecen cuentas de jubilación con ventajas fiscales como las IRAs. Y si abre una cuenta sujeta a impuestos, muchos de ellos le ofrecen la posibilidad de recoger automáticamente las pérdidas fiscales para ayudarle a minimizar los impuestos.
Cuenta de corretaje dirigida por un asesor
Este es el tipo de cuenta de inversión más antiguo, ya que los asesores financieros han estado haciendo negocios con los inversores ricos desde que existe el mercado de valores. Si abre una cuenta con un asesor de inversiones registrado, el asesor gestionará y supervisará su cartera por usted, cobrando normalmente una comisión que es un porcentaje de sus activos bajo gestión.
Trabajar con un asesor financiero ofrece algunas ventajas. Los asesores tienen una experiencia que puede ser difícil de obtener por sí mismo a través de una investigación independiente. También pueden tener acceso especial a productos de inversión exclusivos. También suelen ofrecer servicios de planificación financiera que abarcan todo su panorama financiero.
Sin embargo, los servicios más completos tienen un precio más elevado. Invertir con la ayuda de un asesor suele ser la forma más cara de invertir. Muchas empresas de asesoramiento tienen cuentas mínimas, y sus servicios suelen estar dirigidos a inversores con situaciones financieras complejas o con cientos de miles de dólares para invertir. Si eres un nuevo inversor y sólo quieres probar las aguas del mercado de valores, lo más probable es que esta ruta no valga la pena.
Cuenta de jubilación – 401(k)
Un plan 401(k) es el tipo más conocido de plan de aportaciones definidas. Un plan de aportaciones definidas es una cuenta de jubilación en la que se aporta una cantidad determinada a intervalos regulares. En la jubilación, se retira el dinero de la cuenta según sea necesario. Esto se opone a un plan de beneficios definidos, como una pensión, en el que se recibe un pago fijo en la jubilación para el resto de la vida
Los planes 401(k) están patrocinados por la empresa. Eso significa que tendrá que trabajar para una empresa con ánimo de lucro que patrocine un plan para tener acceso. Una de las principales ventajas del plan es que las aportaciones se difieren fiscalmente. Usted destina un porcentaje de su sueldo a su plan 401(k) antes de que se le aplique el impuesto sobre la renta, y luego no paga ningún impuesto hasta que retira el dinero. Esto tiene dos ventajas. En primer lugar, reduce su renta imponible en el momento. En segundo lugar, como es probable que tenga unos ingresos más bajos en la jubilación, puede estar en un tramo impositivo más bajo.
Usted es el responsable de configurar su plan, decidir qué parte de su nómina depositar y elegir las inversiones. Algunas empresas ofrecen igualar las aportaciones hasta un determinado porcentaje de su salario. Si este es su caso, le conviene contribuir al menos hasta ese porcentaje, ya que de no hacerlo estaría rechazando dinero gratis.
Cuenta de jubilación – IRA tradicional
Una cuenta de jubilación individual (IRA) es una cuenta de jubilación que abre usted mismo. Una IRA tradicional tiene impuestos diferidos. De forma similar a un plan 401(k), puede aportar una parte de sus ganancias antes de impuestos a su cuenta IRA. A continuación, puede invertir el dinero en una cartera de fondos de inversión, ETF, acciones, bonos y otras inversiones. Una vez que alcance la edad de 59 ½ años, podrá retirar dinero de su cuenta IRA sin penalización. Cuando retire el dinero, tributará como ingresos ordinarios.
Con un plan 401(k), el aplazamiento de impuestos se produce automáticamente, porque su empresa retira su aportación antes de que el gobierno la grave. Con una IRA, tendrá que deducir manualmente sus aportaciones. Cada año, en el momento de pagar los impuestos, puede deducir de su renta imponible lo que haya aportado a su IRA.
El Servicio de Impuestos Internos impone un límite a la cantidad que puede aportar a las cuentas individuales y deducirla. En 2019, ese límite es de 6.000 dólares, o 7.000 dólares si tienes más de 50 años. Sin embargo, es posible que no pueda deducir la totalidad de su aportación si tiene un plan 401(k) u otro plan en el lugar de trabajo y sus ingresos superan ciertos niveles. En el caso de los contribuyentes solteros con un plan de jubilación en el lugar de trabajo, la deducción empieza a desaparecer a partir de los 64.000 dólares, y desaparece para las rentas superiores a los 74.000 dólares. El IRS tiene más información sobre las normas de deducción y los límites para los diferentes estados de declaración de impuestos.
Cuenta de jubilación – Roth IRA
Una IRA Roth difiere de una IRA tradicional en un aspecto clave. En lugar de contribuir con dólares antes de impuestos y pagar el impuesto sobre la renta una vez que se jubile, contribuya con dólares después de impuestos a su Roth IRA, pero luego puede obtener ingresos libres de impuestos en la jubilación. Esto significa que no podrá deducir sus aportaciones de su renta imponible.
Aunque se pierda una reducción de impuestos durante los años de trabajo, la IRA Roth tiene una gran ventaja. Dado que sus aportaciones se revalorizarán y devengarán intereses en su cuenta IRA, puede esperar tener más en su cuenta una vez que se jubile que sólo la suma de sus aportaciones. Esa es la idea de invertir en primer lugar! Así, cuando llegue el momento de empezar a obtener ingresos de su cuenta IRA Roth, no sólo podrá sacar sus aportaciones originales libres de impuestos, sino que tampoco tendrá que pagar impuestos por todo el dinero extra que haya ganado.
Esto da a la cuenta IRA Roth una gran ventaja sobre la cuenta IRA tradicional, en la que cada céntimo que retira está sujeto a impuestos sobre la renta. Esto también significa que una IRA Roth es más valiosa cuando la abres a una edad temprana. Si dejas pasar más tiempo para que los intereses se acumulen, ganarás más dinero libre de impuestos. Además, si aportas cuando tu sueldo es menor, significa que el impuesto que pagas por esas aportaciones es menor.
Sus aportaciones seguirán estando sujetas a los mismos límites de aportación anual de 6.000 dólares (o 7.000 dólares para los mayores de 50 años). Y hay límites de ingresos para contribuir independientemente de si tienes un plan en el lugar de trabajo. Los contribuyentes solteros con una renta bruta ajustada modificada verán cómo el límite de aportación empieza a reducirse progresivamente a los 122.000 dólares. Si gana más de 137.000 dólares, no puede aportar nada a una IRA Roth.
Consejos para invertir de forma responsable
- Si la idea de gestionar su propia cartera le resulta abrumadora, considere la posibilidad de buscar un experto, como un asesor financiero, para que le ayude. La herramienta gratuita de búsqueda de asesores de nuestro equipo puede ayudarle a encontrar un asesor local cualificado que le guíe. Sólo tiene que responder a algunas preguntas sobre su situación financiera y sus objetivos. A continuación, el programa identificará hasta tres asesores de inversión registrados en su zona que se adapten a sus necesidades.
- Cuando se trata de proteger su cartera contra el riesgo, lo más importante es lograr una correcta asignación de activos. Al invertir en varias clases de activos y en diferentes sectores económicos, no está poniendo todos los huevos en la misma cesta. Invertir en el fondo indexado adecuado o en un fondo cotizado (ETF) es una forma sencilla de diversificar tus participaciones.