Las comisiones están mermando los ahorros para la jubilación de los estadounidenses. Y son lamentablemente ignorantes de esta ocurrencia.
Según un estudio de la Oficina de Responsabilidad Gubernamental (GAO), que acaba de publicarse, casi el 40% de los participantes en planes 401(k) no entienden las comisiones que pagan y el 41% ni siquiera cree que las pague. Para remediar la falta de conocimiento de los inversores sobre las comisiones, la GAO ofreció cinco recomendaciones concretas para que el Departamento de Trabajo (DOL) aplique mejores normas de divulgación de las comisiones de los planes 401(k).
Un asesor financiero puede ayudarle a evaluar y mitigar las comisiones en todos sus planes con ventajas fiscales.
Los partícipes del plan pagan múltiples comisiones que generalmente se dividen en dos categorías: comisiones administrativas y comisiones relacionadas con la inversión. Estas comisiones pueden evaluarse como una cantidad fija en dólares o como un porcentaje de los activos y pueden ser pagadas por el participante del plan, por el patrocinador del plan o por una combinación de ambos.
Las comisiones administrativas pueden cubrir servicios como el mantenimiento de registros del plan y la comunicación con los participantes, así como comisiones individuales, por ejemplo, por la tramitación de un préstamo o una distribución del participante. Las comisiones relacionadas con la inversión, como las cargas de venta, están asociadas a la compra, la venta y la gestión de las inversiones, pero también pueden incluir los costes de administración del plan. Los coeficientes de gastos suelen ser las mayores comisiones relacionadas con la inversión que paga un partícipe.
El problema
Lamentablemente, existe una brecha entre lo que los inversores entienden sobre las comisiones y lo que pagan en comisiones, según la encuesta recientemente publicada que la GAO realizó desde febrero de 2019 hasta julio de 2021. La iniciativa llega en medio de una tendencia secular del sector hacia la reducción de las comisiones. La GAO evaluó la comprensión de los participantes de muestras de varias divulgaciones de tarifas de grandes planes y otra información sobre las tarifas e hizo preguntas de conocimiento general sobre las tarifas. Por ejemplo, la GAO descubrió que el 45% de los participantes no son capaces de utilizar la información proporcionada en la información para determinar el coste de su comisión de inversión. Además, el 41% de los partícipes cree erróneamente que no paga ninguna comisión del plan 401(k).
La GAO, que no es la primera organización que ha documentado la ignorancia de los inversores minoristas sobre las comisiones, descubrió que casi el 40% de los participantes en planes 401(k) no comprenden completamente y tienen dificultades para utilizar la información sobre comisiones que el DOL exige que los planes proporcionen a los participantes en la información sobre comisiones.
Es un problema potencial, porque incluso las comisiones aparentemente pequeñas pueden reducir significativamente los ahorros para la jubilación de los participantes a lo largo del tiempo.
Las soluciones
Para solucionar el problema, la GAO emitió cinco recomendaciones para la Administración de Seguridad de los Beneficios de los Empleados del Departamento de Trabajo, entre ellas exigir, «de una manera que se considere eficaz», que los participantes dispongan de puntos de referencia de las comisiones de las opciones de inversión (para evaluar lo que es normal y lo que podría ser excesivo) y de la información disponible sobre las cotizaciones. A finales de agosto de 2021, el DOL no estaba ni de acuerdo ni en desacuerdo con las siguientes recomendaciones:
El resultado final
Los partícipes de los planes 401(k) deben conocer las comisiones administrativas y de inversión de estos planes con ventajas fiscales. Las recomendaciones de la GAO sobre la nueva normativa del Departamento de Trabajo en materia de información podrían aportar mayor claridad a los inversores minoristas que están acumulando sus ahorros para la jubilación.
Consejos para invertir
- El ahorro para la jubilación requiere mucha planificación financiera. Son muchas las consideraciones que hay que tener en cuenta a la hora de construir sus finanzas para sus años dorados. Si se siente abrumado ante la perspectiva de tener que hacer frente a este problema, tal vez le ayude asociarse con un asesor financiero. La herramienta de emparejamiento de asesores financieros de nuestro equipo le emparejará con hasta tres asesores locales en función de sus respuestas a un breve cuestionario sobre su situación financiera personal.
- No olvide integrar los pagos de la Seguridad Social en sus planes de jubilación. Aunque puede que no tengan un efecto monumental en sus finanzas durante la jubilación, pueden proporcionarle algo de dinero extra en un momento en el que lo necesitará más. Para obtener una idea de lo que puede esperar de este programa gubernamental, eche un vistazo a la calculadora de la Seguridad Social de nuestro equipo.