Las opciones sobre acciones se han convertido en una forma de compensación a los empleados cada vez más popular en los últimos años. Proporcionan a los empleados la posibilidad de comprar acciones de su empresa a un precio predeterminado en algún momento del futuro. Las opciones sobre acciones vinculan la compensación al éxito de la empresa, lo que anima a los empleados a pensar como un propietario y a trabajar para aumentar los beneficios. Para comprender plenamente todas sus opciones, hable con un asesor financiero.
¿Qué es una opción sobre acciones??
Las opciones sobre acciones son una forma de compensación a largo plazo para los empleados. Los empleados suelen recibir opciones sobre acciones en función de su rango en la empresa y su permanencia en ella.
A medida que el precio de las acciones de la empresa aumenta su valor, las opciones sobre acciones se vuelven aún más valiosas. Cuando se venden, los beneficios del empleado son la diferencia entre el precio actual de las acciones y el precio de ejercicio. El precio de ejercicio es el precio al que se emitieron las opciones sobre acciones.
Por ejemplo, si un empleado recibe 100 opciones sobre acciones a 5 dólares, el precio de ejercicio es de 5 dólares. Otro nombre para el precio de ejercicio es el precio de concesión. Una vez que las opciones se consolidan, el empleado es libre de venderlas en parte o en su totalidad. Si las opciones se venden cuando el precio de las acciones es de 20 dólares, el empleado obtendrá un beneficio de 15 dólares por acción. Estos beneficios se contabilizan como ingresos y deben incluirse en la declaración de la renta del empleado.
Muchas empresas aplican un calendario de adquisición de derechos en el que las opciones se ganan con el tiempo. Un empleado que recibe 100 opciones de compra de acciones puede recibir 25 al final de cada año durante los siguientes cuatro años. Si el empleado abandona la empresa antes de que las opciones se conviertan en realidad, perderá las opciones que no haya ejercido.
Cómo se ejerce una opción sobre acciones?
Cuando se ejercen las opciones sobre acciones, se convierten las opciones en acciones reales de la empresa. Puede mantener las acciones como parte de su cartera de inversiones o puede optar por venderlas. Algunas personas conservan algunas acciones y venden las demás.
Sus opciones sobre acciones tendrán una fecha de devengo. Una vez más, pueden ser adquiridas de una sola vez o a lo largo de un periodo de tiempo. Una vez pasada la fecha de adquisición, puede elegir cuándo ejercer sus opciones en función del precio de las acciones, los plazos fiscales o cualquier otra razón.
Para ejercer sus opciones sobre acciones, debe ponerse en contacto con el gestor de opciones sobre acciones de su empresa. En la mayoría de las empresas, dispondrá de un portal de opciones sobre acciones en el que podrá entrar y gestionar sus opciones sobre acciones. En este portal, puede ver cada una de las opciones sobre acciones que ha concedido, el precio de ejercicio, el calendario de adquisición de derechos y cuántas acciones se han adquirido o no se han adquirido.
Métodos de ejercicio de las opciones sobre acciones
Al entrar en el portal de opciones sobre acciones, debería tener cuatro opciones para elegir sus 100 opciones sobre acciones:
- Operación de ejercer y mantener. Compre sus acciones pagando en efectivo el coste de la opción, las comisiones de corretaje y las tasas e impuestos adeudados. Ahora es dueño de las 100 acciones. Esta estrategia es mejor para los inversores que son optimistas sobre el futuro de la empresa y tienen dinero en efectivo para cubrir los costes.
- Operación de ejercicio y venta para cubrirse. Venda suficientes acciones para cubrir el coste de la opción, las comisiones, los impuestos y las tasas. Poseerá menos de 100 acciones y podrá recibir una cantidad residual en efectivo. Esta estrategia es ideal para los inversores que son alcistas en la empresa, pero que no quieren utilizar su efectivo para completar la transacción.
- Transacción de ejercicio y venta. Todas las acciones se venden y el inversor recibe dinero en efectivo después de pagar todos los costes. No recibirá ninguna acción de esta operación. Los inversores utilizan esta estrategia cuando consideran que las acciones están sobrevaloradas o cuando quieren diversificar sus participaciones.
- Mantenga sus opciones sobre acciones. Espere a ejercer las opciones sobre acciones hasta que aumenten de valor. Esto es mejor para las opciones que son inferiores al precio de ejercicio («underwater») o cuando la fecha de vencimiento está a muchos años vista.
Para los empleados que dejan la empresa
Muchas empresas ofrecen un periodo de ejercicio posterior a la finalización de la relación laboral (PTE) para que no pierda sus opciones cuando termine su empleo. Este proceso permite a los empleados jubilados, despedidos o cesados ejercer sus opciones en un plazo determinado. Estos antiguos empleados pueden ejercer sus opciones sobre acciones de la misma manera que un empleado actual.
El periodo de PTE varía de una empresa a otra. Algunas empresas ofrecen sólo tres meses, mientras que las más generosas permiten hasta siete años o durante todo el tiempo que haya trabajado en la empresa.
Durante este periodo, sólo pueden ejercerse las opciones adquiridas. Las opciones que no se hayan invertido se perderán.
Cómo afecta esto a sus impuestos?
Las opciones sobre acciones tributan como ingresos ordinarios cuando se ejercen. Sus ingresos imponibles se basan en la diferencia entre el precio de mercado y el precio de ejercicio. Si vende las acciones más adelante, los beneficios se gravarán como ganancias de capital a corto o largo plazo, según el tiempo que haya mantenido las acciones.
Recibirá un formulario 3921 de su empresa con los detalles del ejercicio de las opciones. Esta información se utiliza para completar el Anexo D en sus declaraciones de impuestos federales.
El ejercicio de las opciones sobre acciones también puede desencadenar un ajuste del impuesto mínimo alternativo (AMT). Consulte a su asesor fiscal para saber si esta situación le afecta.
La regla de los 100.000 dólares limita la cantidad que los empleados pueden reclamar como opciones sobre acciones incentivadas (ISO) en un año. Las ISO reciben un tratamiento fiscal favorable, por lo que el IRS pone límites para evitar el abuso de este beneficio fiscal.
Cualquier cantidad superior a 100.000 dólares es tratada por el IRS como opciones sobre acciones no cualificadas (NSO). Las NSO se gravan tanto cuando el empleado ejerce la opción sobre acciones como cuando vende las acciones recibidas.
El resultado final
Las opciones sobre acciones pueden ser una forma lucrativa de compensación para los empleados. La posibilidad de recibir pagos elevados puede «atar» a un empleado a la empresa y evitar que se vaya a un competidor. Cuando las opciones sobre acciones se convierten en derechos adquiridos, los empleados tienen cuatro opciones sobre cómo proceder. Una vez ejercida la opción, se deben pagar impuestos por la diferencia entre el precio de mercado actual y el precio al que se concedió.
Consejos para invertir
- Después de ejercer las opciones, las acciones son suyas para mantenerlas o venderlas. Nuestra calculadora de ganancias de capital le ayudará a determinar cuánto puede deber en impuestos cuando venda sus acciones.
- Trabajar con un asesor financiero puede ayudarle a considerar qué hacer con sus opciones. Encontrar un asesor no tiene por qué ser difícil. La herramienta de emparejamiento de nuestro equipo puede ponerle en contacto en cuestión de minutos con varios en su zona. Si está preparado, empiece ahora.