Los asesores financieros pueden obtener una serie de certificaciones y designaciones que indican su especialidad y experiencia. Dos designaciones populares son CFA (analista financiero colegiado) y CIMA (analista certificado de gestión de inversiones). CFA es una designación común que muestra que alguien tiene experiencia en informes y análisis de inversiones. Los CIMA se centran en la gestión financiera estratégica. A continuación le mostramos ambas certificaciones, cómo se obtienen, qué indican y cómo pueden ayudarle quienes las poseen.
Qué es un CFA?
CFA son las siglas de Chartered Financial Analyst, por lo que no es de extrañar que muchos CFAs sigan una carrera en el análisis financiero. El programa y la certificación CFA son administrados por el Instituto CFA, que es una organización mundial. Según el CFA Institute, los dos puestos más comunes para un CFA son los de gestor de carteras y analista de investigación.
Los titulares de la certificación CFA suelen trabajar en funciones de análisis de inversiones en empresas de asesoramiento financiero, empresas de inversión, compañías de seguros, bancos y fondos de inversión. Los planificadores o asesores financieros con la certificación CFA dominan la analítica financiera, las tendencias y los mercados. Los clientes que quieren ayuda con la inversión y la asignación de activos suelen trabajar con un CFA.
Requisitos previos del CFA
Debe tener una licenciatura, o estar en el último año de su licenciatura. La licenciatura puede sustituirse por cuatro años de experiencia laboral a tiempo completo. También hay que tener un pasaporte internacional, entender el inglés y vivir en un país elegible. También hay que superar los criterios de conducta del CFA Institute, que incluyen las quejas, acusaciones o condenas anteriores.
El examen CFA
Una vez cumplidos los requisitos de inscripción, hay que aprobar los tres niveles del examen CFA. El CFA Institute ofrece el examen para cada nivel una vez al año en junio, aunque también se puede realizar el examen de nivel I en diciembre. El tiempo de estudio recomendado antes de realizar el examen es de 300 horas para cada nivel. La tasa de aprobación global combinada del examen fue recientemente del 52%.
El examen pone a prueba de forma rigurosa sus conocimientos sobre ética, herramientas de inversión, clases de activos, gestión de carteras y planificación patrimonial. Sin embargo, cada uno de los tres niveles se centra en un aspecto diferente de estos conocimientos. El examen de nivel I cubre los conocimientos básicos y se centra en las herramientas de inversión. El nivel II hace hincapié en un análisis más complejo y se centra en la valoración de activos. El nivel III se centra en la gestión de carteras.
Una vez completados todos los requisitos necesarios, recibirán su certificación y se convertirán en miembros del Instituto CFA. Cada año, tendrá que pagar las cuotas y certificar que se adhiere a las normas del CFA Institute.
Qué es un CIMA?
CIMA es un acrónimo de analista certificado de gestión de inversiones. La certificación es ofrecida por el Investments and Wealth Institute. La designación se centra en la asignación de activos, la ética, la diligencia debida, la medición del riesgo, la política de inversión y la medición del rendimiento. Las personas con la designación CIMA suelen centrarse en la consultoría de inversiones.
Los CIMA suelen trabajar en grandes empresas de consultoría financiera, donde tienen una amplia interacción con los clientes y gestionan grandes cuentas. Pueden trabajar tanto con particulares como con empresas. Suelen asesorar a grandes empresas o a personas de alto poder adquisitivo, por varias razones. La primera razón es que la credencial CIMA permite a estos asesores aumentar considerablemente sus tarifas. Además, los CIMAs tienen que demostrar que están capacitados no sólo en finanzas, sino también en estrategia empresarial, gestión y operaciones. Esto significa que están bien preparados para evaluar el riesgo y tomar decisiones para empresas o fondos enteros. Por la misma razón, suelen ser más adecuados para asesorar a clientes más ricos y a grandes empresas.
Los titulares del certificado CIMA deben demostrar su experiencia mediante la recertificación continua. Esto significa que los designados CIMA deben completar al menos 40 horas de formación continua cada dos años.
Requisitos previos de los CIMA
Para poder obtener la certificación CIMA, hay que ser un asesor de inversiones con al menos tres años de experiencia profesional y sin antecedentes de mala conducta ética. También hay que cursar el programa de educación ejecutiva de dos a cuatro días, que se ofrece en persona en la Universidad de Pensilvania, Yale y la Universidad de Chicago. (Yale también ofrece una alternativa en línea.)
El examen CIMA
Después de completar el curso, usted es elegible para tomar el examen de certificación de designación CIMA, que se administra durante todo el año en los centros de pruebas Pearson VUE. El examen dura cinco horas y tiene 140 preguntas de opción múltiple.
Aparte del curso obligatorio, estudias por tu cuenta para preparar el examen. Sin embargo, debe prever unas 150 horas de estudio para aprobar el examen CIMA.
Después de aprobar el examen, tendrá que pasar una segunda comprobación de antecedentes, proporcionar información sobre el cumplimiento, completar el acuerdo de licencia y pagar la tasa de certificación inicial para convertirse en un CIMA.
CIMA frente a. CFA
Ambas son credenciales muy respetadas, especialmente en el ámbito de la inversión. Hay otras similitudes entre las dos credenciales, y hasta junio de 2019, era posible que los CFA se saltaran el curso de CIMA y solo hicieran el examen. Sin embargo, también hay diferencias entre las dos credenciales.
Diferencias
- El programa CFA es más flexible con los prerrequisitos educativos y laborales que el programa CIMA. Para poder optar a un CIMA, hay que ser un asesor de inversiones con al menos tres años de experiencia profesional. Para poder optar a un CFA tienes que tener una licenciatura, estar en el último año completando tu licenciatura o tener cuatro años de experiencia laboral relevante a tiempo completo.
- La CIMA no exige tener un pasaporte internacional, mientras que la CFA sí.
- El CFA no requiere la realización de un curso, ni online ni presencial. Para ser elegible para convertirse en CIMA, debe realizar un curso.
- Tienes que hacer tres exámenes diferentes para convertirte en CFA, mientras que el CIMA sólo requiere que hagas un examen de cinco horas.
- Los CFA son más adecuados para asesorar a los particulares en cuestiones de planificación financiera que los CIMA, a menos que se trate de personas con un patrimonio muy elevado.
Similitudes
- Ambas organizaciones patrocinadoras (el Investments and Wealth Institute y el CFA Institute) son organizaciones mundiales.
- Ambos exigen no tener antecedentes de mala conducta ética.
- Ambos requieren que se apruebe uno o más exámenes.
- Las personas con la designación CIMA suelen dedicarse a la consultoría de inversiones, y los titulares de la certificación CFA suelen trabajar en funciones de análisis de inversiones en empresas de asesoramiento financiero, empresas de inversión, compañías de seguros, bancos y fondos de inversión.
- Tanto los CFA como los CIMA pueden hacer un excelente trabajo con las inversiones y la asignación de activos.
Lo más importante
Tanto los CIMA como los CFA aportan una amplia experiencia en el asesoramiento de inversiones y la gestión de carteras. Si está pensando en una empresa para que le haga la gestión de inversiones y ve que sus asesores de inversiones son CIMA y CFA, sabrá que su dinero está en manos merecidamente acreditadas.
Consejos
- Encontrar asesores financieros con una amplia gama de certificaciones y calificaciones que se ajusten a sus necesidades no tiene por qué ser difícil. La herramienta gratuita de nuestro equipo le pone en contacto con asesores financieros de su zona en cinco minutos. Si está preparado para que le pongan en contacto con asesores locales que le ayuden a alcanzar sus objetivos financieros, empiece ya.
- Otra certificación muy apreciada es la de CFP, que significa planificador financiero certificado. Esta designación se otorga a los candidatos que han completado una amplia formación y han superado un riguroso examen, entre otros requisitos.